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Sam Bankman-Fried ha chiesto al principale avvocato interno di FTX “giustificazioni legali” che spiegherebbero come i miliardi di fondi dei clienti provenienti dal suo scambio di criptovalute siano finiti nella sua società di trading privata Alameda Research nel mezzo di un disperato tentativo di essere salvato da gruppo di private equity Apollo, secondo la testimonianza nel suo processo penale.
Can Sun, che era consigliere generale degli affari internazionali di FTX, è salito sul banco dei testimoni giovedì al processo federale di New York contro Bankman-Fried con l’accusa di aver frodato clienti, istituti di credito e investitori di FTX.
L’exchange FTX è crollato lo scorso novembre quando non aveva abbastanza soldi per coprire l’ondata di prelievi dei clienti. Per colmare il buco multimiliardario, Bankman-Fried iniziò una campagna di raccolta fondi che includeva il contatto con Apollo per un investimento di emergenza.
I pubblici ministeri hanno esaminato Sun i termini di servizio di FTX e altri documenti politici. Ha ripetutamente testimoniato che FTX non aveva il diritto di spendere o prestare i fondi dei suoi clienti e che lui stesso non aveva idea del flusso di fondi ad Alameda fino a giorni prima del fallimento dello scambio.
“Non c’erano giustificazioni legali per il prelievo di denaro”, ha detto Sun.
Bankman-Fried si è dichiarato non colpevole e sostiene la sua innocenza.
Sun, a cui è stata concessa l’immunità dall’accusa, ha ricordato che il 7 novembre dello scorso anno è stato coinvolto in una chiamata con Apollo, che chiedeva informazioni finanziarie a FTX. Sun ha poi incontrato i dirigenti senior di FTX e il padre di Bankman-Fried, Joe Bankman, in un appartamento nel lussuoso complesso delle Bahamas dove vivevano molti dipendenti di FTX.
Ha esaminato un foglio di calcolo finanziario che era stato preparato per Apollo. Ha mostrato un deficit di fondi dei clienti di 7 miliardi di dollari e un elenco di risorse che Alameda potrebbe essere in grado di restituire a FTX.
Bankman-Fried ha detto che dopo aver visionato il foglio di calcolo, Apollo gli ha chiesto la base giuridica per i fondi dei clienti che si trovano ad Alameda, ha testimoniato Sun. Bankman-Fried ha chiesto a Sun di fornire “giustificazioni legali”.
“Sostanzialmente ha confermato i miei sospetti che erano aumentati tutto il giorno”, ha detto Sun.
Quella sera, Sun e Bankman-Fried fecero una passeggiata nel complesso delle Bahamas. Sun ha detto di aver guidato Bankman-Fried attraverso le possibili giustificazioni legali per i prestiti ad Alameda, compreso il programma di prestito a margine dell’exchange.
Sun ha detto di aver detto a Bankman-Fried che nessuna di queste spiegazioni si adatta ai fatti della posizione di FTX. Alameda ha preso in prestito da FTX più di quanto fosse mai stato offerto dal suo sistema di prestito a margine.
“Ha detto: ‘sì, sì'”, ha ricordato Sun.
Sun se ne andò la mattina seguente dopo che Nishad Singh, un altro dirigente della FTX, gli spiegò come Alameda sottraeva i soldi dei clienti. FTX ha dichiarato bancarotta pochi giorni dopo, dopo che i suoi sforzi di raccolta fondi sono falliti.
I pubblici ministeri hanno cercato di dimostrare alla giuria che Bankman-Fried aveva utilizzato le giustificazioni discusse con Sun mentre cercava di difendersi dai media, nonostante gli fosse stato detto che non erano valide. Hanno mostrato alla giuria una clip dell’intervista di Bankman-Fried su Buon giorno America notizia poco dopo il fallimento, in cui alludeva al prestito a margine come possibile motivo per cui mancavano i fondi dei clienti.
Giovedì il giudice Lewis Kaplan ha definito un “intervallo” nel processo. Si prevede che l’accusa sospenderà il caso alla fine della prossima settimana, dopodiché Bankman-Fried potrà prendere posizione in propria difesa.